O iminente colapso global da moeda fiduciária começará com o Japão – aqui está o porquê
O iminente colapso global da moeda fiduciária começará com o Japão – aqui está o porquê
Explicando o carry trade do iene japonês e por que ele é uma bomba-relógio para a economia financeira global
Num mundo à beira da incerteza económica, uma catástrofe iminente ameaça desvendar o sistema global de dívida em moeda fiduciária. Um cenário perigoso em torno do Carry Trades do iene japonês (JPY), que antes era uma estratégia lucrativa, agora é uma bomba-relógio.
À medida que o ciclo fatal de compensações push-pull entre apoiar a taxa de câmbio do JPY ou manter baixos os rendimentos das obrigações governamentais (dívida soberana) continua no Banco Central do Japão, o resultado inevitável de um incumprimento da dívida pública aproxima-se a cada semana.
Se a economia japonesa afundar, um contágio financeiro provavelmente espalhar-se-á pela Ásia, Europa e Estados Unidos, trazendo consigo o colapso da ordem financeira global.
Num sistema financeiro global que já se debate com incertezas económicas cada vez maiores, surge uma ameaça iminente, lançando uma sombra escura sobre o sistema financeiro global. O JPY Carry Trade, outrora visto como uma estratégia infalível, revela agora a sua verdadeira face, preparando o terreno para o colapso mundial do sistema de dívida em moeda fiduciária.
O fascínio do JPY Carry Trade
Durante anos, os investidores foram atraídos pelo JPY Carry Trade, capitalizando as taxas de juro extremamente baixas do iene japonês, em apenas 0,2%. Esta abordagem envolveu empréstimos em ienes a taxas mínimas, investimento em ativos de alto risco e obtenção de retornos que variaram entre 5% e 10%. Parecia ser um cenário vantajoso para todos, prometendo lucros infinitos.
Aprenda o que é um Carry Trade em termos simples aqui
Desvendando a Ilusão
O aparentemente infalível JPY Carry Trade está agora a desmoronar-se, trazendo consequências prejudiciais. Os primeiros sinais de alerta materializam-se à medida que os rendimentos dos títulos do governo japonês (JGB) aumentam. À medida que o valor do iene cai, as autoridades tentam defender o seu preço cambial aumentando os rendimentos do JGB. No entanto, isto diminui inadvertidamente o incentivo para os investidores tomarem emprestado o iene.
O colapso começa
Com a diminuição da liquidez e a diminuição dos incentivos ao crédito, inicia-se uma desastrosa reacção em cadeia. As entradas de capital estrangeiro, outrora vitais para a economia japonesa, registam um declínio acentuado. As ramificações são terríveis, à medida que a terceira maior economia global mergulha na turbulência e num eventual incumprimento da dívida.
Status pária do iene japonês
O outrora confiável iene, anteriormente considerado uma moeda de refúgio seguro, torna-se agora um pária no cenário global. O seu valor foge ao controlo, deixando os investidores e as nações em estado de pânico. O Japão, que já foi uma potência económica, está agora à beira de um incumprimento sem precedentes, enviando ondas de choque por todo o mundo.
O contágio se espalha para a Ásia
O contágio espalha-se rapidamente pela Ásia, com a China a suportar o peso da tempestade financeira. A estabilidade económica na região desmorona-se, à medida que os mercados financeiros sucumbem a dívidas intransponíveis e a vendas em massa.
Zona Euro sob pressão
A crise envolve a zona euro, abalando o próprio núcleo das finanças europeias. País após país cairá no caos sob o ataque implacável, ameaçando ainda mais a estabilidade da ordem financeira global.
Impacto nos Estados Unidos
Finalmente, o contágio atinge os Estados Unidos, o epítome da moeda fiduciária e do poder económico global. A nação, outrora considerada imune à turbulência externa, encontra-se enredada numa rede inevitável de crise financeira. Os efeitos em cascata do colapso do sistema de dívida em moeda fiduciária não deixam pedra sobre pedra, destruindo a ilusão de invencibilidade do sistema de dívida em todo o mundo.
Conclusão
À medida que o mundo oscila à beira do Armagedom financeiro, serve como um duro lembrete de que mesmo sistemas aparentemente infalíveis não estão imunes ao colapso. O Carry Trade do JPY, outrora celebrado pelo seu potencial de lucro, é agora um testemunho da fragilidade da economia global e o catalisador para uma redefinição financeira global.
Será que o mundo se unirá em torno deste desastre cataclísmico e implementará o nosso GCR apoiado pelo ouro? Ou será que os banqueiros centrais e os elitistas avançarão para introduzir a sua versão de uma redefinição financeira baseada em CBDCs apoiadas por Créditos de Carbono?
Só o tempo irá dizer.